Elop var opprinnelig et rent teknologiselskap som utviklet hardware og software til inspeksjon og overvåkning av infrastruktur. I juni i år annonserte selskapet at de nå vil ta et steg opp i verdikjeden og være en aktør som både inspiserer, bygger og vedlikeholder infrastruktur.
– En investering i Hadeland Elektro vil ytterligere styrke tilbudet vårt innen bygg og anlegg, vedlikeholds- og inspeksjonstjenester i det nordiske infrastrukturmarkedet, herunder i energisektoren, vei- og baneinfrastruktur, samt inspeksjonstjenester for disse og andre segmenter. Det er et veldrevet og lønnsomt selskap som passer perfekt til Elops strategi, sier Øivind Horpestad, konsernsjef i Elop, i en pressemelding.
Hadeland Elektro er en elektroentreprenør som leverer elektrotekniske løsninger for bygg og anlegg og infrastrukturprosjekter innen energi-, vei- og banesektorene. Selskapets kunder er primært private anleggsentreprenører og eiere og operatører av offentlig infrastruktur. Per 30. juni 2022 hadde selskapet en ordrereserve på 40 millioner kroner.
– Selskapet hadde driftsinntekter i 2021 på 43,6 millioner med et resultat før skatt på 6,2 millioner kroner. I 2022 forventer Hadeland Elektro driftsinntekter på rundt 50 millioner kroner. Selskapet har ingen rentebærende gjeld, heter det i meldingen.
Selskapet sysselsetter 17 personer og har hovedkontoret sitt på Gran på Hadeland.
65 prosent
– Vi har de siste årene mottatt en rekke tilbud om å selge selskapet. Når vi startet diskusjonene med Elop og forsto hvordan de ønsket å bygge et spesialistkonsern innen infrastruktur som gjør oss i stand til å bli aksjonærer i Elop og samtidig forbli aksjonærer i Hadeland Elektro, da ble vi svært interesserte. Vi har sterk tro på Elops strategi om å bygge opp et konsern som består av unik teknologi, inspeksjonstjenester og utførende tjenester, med samarbeidsmuligheter på tvers av konsernet. Vi ser store synergi- og vekstmuligheter, som kombinert med fortsatt meget høy etterspørsel etter tjenestene våre lover godt for fremtiden, sier John Haugsbakken, administrerende direktør og styreleder i Hadeland Elektro, i meldingen.
Elop og Hadeland Elektro har blitt enige om hovedvilkårene i en avtale hvor Elop kjøper 65 prosent av aksjene i Hadeland Elektro. Kjøpesummen for aksjene i Hadeland Elektro tar utgangspunkt i en selskapsverdi på 38 millioner kroner. Aksjekjøpet vil gjøres opp i 14,05 millioner kroner i Elop-aksjer verdsatt til 2,80 kroner per aksje og 10,64 millioner i kontanter.
– Alle aksjonærer i Hadeland Elektro har blitt enige om en 12-36 måneders «lock-up»-periode for aksjene deres i Elop. Videre har Elop en opsjon om å kjøpe gjenstående 35 prosent av Hadeland Elektro innen fem år etter at den opprinnelige transaksjonen er gjennomført, står det i meldingen.
Ekspansjon
I juni kunngjorde Elop en revidert konsernstrategi med en ambisjon om å ekspandere selskapets verdiskaping fra å være en rendyrket teknologileverandør til å aktivt bruke oppkjøp og fusjoner for å bevege seg inn i tilstøtende bransjesegmenter i infrastrukturverdikjeden.
5. juli kunngjorde de det planlagte oppkjøpet av 100 prosent av aksjene i Nordic Infrastructure Group AS. Avtalen verdsatte Elop til 2,80 kroner per aksje.
– Dette oppkjøpet vil flytte Elop høyere opp i verdikjeden for vedlikehold, konstruksjon og testing, inspeksjon og sertifisering av infrastruktur, skriver selskapet.
I meldingen kommer det frem at Elop vil bestå av tre forretningsområder:
Elop Technology med produkter og programvare for inspeksjon av infrastruktur, bygg og anlegg, vedlikehold og spesialisttjenester i Norge, Sverige og Finland gjennom Nordic Infrastructure Group AS og Hadeland Elektro AS samt inspeksjonstjenester gjennom et nyopprettet selskap som vil anvende kundebasen til Nordic Infrastructure Group og Hadeland Elektro for å bygge opp et felles inspeksjonstilbud til infrastruktureiere, og drive anvendelsen av Elop Technologys inspeksjonsprodukter og -programvare.
– Hadeland Elektro og Nordic Infrastructure Group utfyller hverandre godt fra både et disiplin- og kundebaseperspektiv. Vi ser frem til at de blir de første byggeklossene i vår lønnsomhetsfokuserte vekststrategi, legger Horpestad til.
– Elop vil fortsatt se etter oppkjøpsmuligheter som passer godt inn i konsernets strategi og som kan styrke spesialisttilbudet innen bygg og anlegg, vedlikehold og inspeksjonstjenester i Norge, Sverige og Finland, skriver selskapet.
– Elop har en sterk balanse med ingen gjeld, 130 millioner i kontanter per 31. juli, og en fordring på 50 millioner kroner som skal gjøres opp i løpet av de neste 30 månedene. Vi er godt rustet til å finansiere organisk vekst og utnytte ytterligere oppkjøpsmuligheter, sier Øivind Horpestad.
- Nøkkelord
- Anlegg